Первое условие для игры через прокси - удаленный компьютер-сервер (ваш друг, сосед и т.д.) с установленным прокси-резидентом (WinSocks, WinGate, UserGate и т.д.) и открытый порт 1080 (Socks5, тоже в прокси-резиденте). Итак, к делу:
Шаг первый.
Скачиваем ProxyCap отсюда: http://proxylabs.netwu.com/download.html
Установка как обычно, обязательно ребут после установки. Открываем ProxyCap, видим:

Нажимаем на кнопку "Свойства", как показано на скриншоте.
Шаг второй.
Видим следующее окошко:

-1- -- в этом поле вводим IP прокси-сервера.
-2- -- порт, обычно 1080
-3- Логин и Пароль аутентификации на прокси-сервере (если есть)
Нажимаем ОК.
Шаг третий.
Проверяем, чтобы в основном окне была строка такого вида:

Шаг четвертый.
В левом столбце окна выбираем закладку Rules и снова нажимаем кнопку "Свойства":

Шаг пятый.
Все настройки, кроме вашего IP адреса должны быть только такими:

Шаг шестой.
В основном окне должна появиться такая строка, с вашим IP адресом:

Жмем ОК. Теперь все программы, выходящие в сеть, будут использовать прокси (в т.ч. UO и Internet Explorer), а далее просто - Play UO!